封闭基金折价现象原因？
就现有制度下，封闭式基金出现较大折溢价的可能性较小。 因为在我国现行制度下，基金的定价依据主要是以资产为基础的，而由于基金契约中对于净值的计算方法明确约定，导致其基本不受基金经理操作的影响（除非基金公司通过变相的方式向持有人转移成本） 理论上说基金价格应该能真实的反应资产价值。
当然，在市场情绪变化较快的时候可能会出现短时间溢价/折价过大的情况，然而这种情况一般也会迅速回归正常。 所以题主说的可能是一种市场情绪反应的不确定的情况吧。 不过话说回来，如果出现了持续较大的折扣/溢价，那才是该值得注意的事情，可能是因为市场对基金管理公司的信心丧失、也可能是因为基金公司在运作过程中确实存在问题……