如何计算企业资金需求？
这个问题比较深，我慢慢答。 先给出答案： 资金需求量=经营所需资金量+资产周转所需要资金量-现有资金存量（流动资金和固定资金） 经营所需资金量比较好算，但资产周转所需要资金量和现在资金存量一般比较难估算准确，因此企业往往会按照最大资本化率来计算，也就是按最高利息费用去估计。不过这么做肯定是有偏差的，只是难以判断偏差有多大。 下面来详细分析一下每种因素到底代表什么意思以及怎么估算精确值。
一、销售收入 这是企业经营活动中最重要的一个经济指标，它直接决定企业的盈利能力和资金流量。当企业收到客户支付现金之后，这个现金就是可以用于后续经营活动的现金额，也就是经营活动产生的现金流。如果这个数大于零且持续大量净流入，说明企业不仅利润较高而且有充足的流动性用来开展业务，自然就需要比较多的外部融资；反之，如果这个数一直较小甚至为负，则表明企业经营效率较高资金利用效果较好，虽然需要一定数量的融资，但是数量不会很大。 二、经营成本 这个比较容易理解，企业为生产产品/提供劳务而发生的各种支出，包括原材料费和人工费等等。由于收入减去成本等于利润，所以经营成本越高，利润越少，企业所需的资金也就越多。另外需要指出的是，这里所说的“成本”是广义的概念，既包括生产成本也包括期间费用。 三、所得税 这是一种税收，无论对什么行业来说，都是客观存在的，只不过不同行业的税负率有所不同而已。作为税后利润的组成部分，所得税也需要从资金供给的角度考虑。当然在计算时应该用预期税率而不是实际税率。此外还需要注意一点，就是很多地方的税收优惠政策是以企业实际的营业税金及附加的数额为基础的，因此这部分优惠也需要计入到资金的供给需求之中。 四、利息费用 这是指企业为取得资金使用权而付出的成本，包括借款费用和债券溢价等等。根据金融工具确认计量准则，企业取得的资金应当确认为一项资产，即贷记“银行存款”等科目，同时会有一笔相应的负债产生，即借记“长期借款”或“应付债券”等科目。在这里我们考虑的是债务的利息费用，因此其实质上是企业因使用财务资源而向债权人支付的报酬。 五、折旧和摊销 在财务上，这些费用被看作是企业因为使用时间长度而自愿付出的成本，相当于用未来的收益进行补偿。对于创业者来说，这种观念需要改变一下，因为这些费用实际上是资本的成本，是相对于机会成本而言的。在计算资金需求量的时候，不能忽视这部分支出。
上面介绍了五个方面的内容，它们分别代表了不同的资金来源，因此在计算时需要乘以对应的系数，然后相加即可得到企业总的资金需求额。 这里需要强调两点：
一是这个公式中所有数据都应该以预计数值为准。例如销售收入的预计数和利润表的预测就十分重要，如果错误可能就会导致极端的后果，这一点需要注意。
二是这个公式没有考虑融资的费用，也没有考虑融资的时间结构。如果在计算过程中发现计算结果远远小于实际值，那么很可能就是由于这些因素导致。此时应该对公式进行适当调整。