企业如何估算现金流？
首先，一个公司不可能有“真实的”现金流，因为企业任何一个经营动作都是有计划的，而计划必然是基于对现金流的预测和判断作出的；同样，公司也没有绝对精确的现金流预算，所谓的预算都是基于对未来趋势的判断所做的估计。所以，讨论企业“实际”的现金流还是“预计”的现金流没有意义——有意义的是分析这个公司对于其业务模式的现金流的把控能力。 其次，一个健康的企业必然是现金流为正，并且能够覆盖经营支出的（固定成本和变动成本），如果连基本支出都无法覆盖，那么这家公司就会开始“借钱”，要么靠融资（外部借款+内部借款），要么靠变卖资产，总之，借钱的公司一定是不健康的。
当然，在现实中有很多公司处于亏损状态但是仍然可以继续运行，即依靠外力（融资或变卖资产）维持公司的存在，这种情况下我们无法说该公司资金流是正向的还是负向的，只能说这种状态是不健康的。 而衡量一家公司对其业务模式掌控的能力可以用以下两个指标来表示：
1. 经营活动产生的现金流量净额/营业收入 这个指标反映每一个元收入带来的现金流量的变化情况，理想状况下这个比值越高越好。说明主营业务收入的获取能力和项目执行力强，相反，如果这个比值很小甚至为负，就说明该业务模式的执行效果很差，需要改进。
2. 经营现金流量净额/总资产 这个数值越接近1越好，表明公司用少量的资产产生了大量的收入并带来了相应的现金流入，业务模式的控制能力强。反之亦然。 如果公司想要提升其对业务模式掌控的能力，需要从两个方面着手：一是加强收入的管理和控制，二是优化资产的配置和业务结构。 综上，对于一个企业来说，其最关注的应当是其业务的现金流管控能力而非某个时间点或者某一笔交易的现金流。