美国保险公司会破产吗？
谢邀 先说答案，美国的保险公司（P&C）是可以破产的。 但这种情况极少发生，而且有监管机构事先介入，将损失降到最低。 先来看两个案例。
2016年，纽约一家只有两名员工的小型保险公司——Aegis保证公司申请破产，该公司主要为影视、音乐行业提供责任保险。 在破产申请中，Aegis保证公司称其负债达730亿美元之巨，却仅有580万美元资产。导致巨额亏损的原因是，该公司在2014年为加拿大皇家银行集团（RBC）旗下的一家子公司提供了9.5亿美元的担保，而RBC子公司随后破产，导致Aegis保证公司的资产和负债均落入法院管控之下。
2018年，美国最大的人寿保险公司之一Great American Insurance Group宣布，由于保险行业的投资失利以及客户理赔需求增加，公司需要额外注资约30亿美元来维持运营，这直接导致了该集团的债务飙升至134亿美元。 值得一提的是，虽然这两个案例中的保险公司都申请了破产保护，但它们并不是破产，而是进入了债务重整程序。这意味着在监管机构的监管下，这些保险公司可以继续经营业务。
为什么美国允许保险公司破产？这是因为保险公司所经营的业务存在天然的弱势之处。
首先，保险产品的售价由平均风险成本、附加管理费用及合理利润构成，其中平均风险成本受市场费率影响较大，而市场费率受到再保险业竞争的影响。当出现巨额赔款时，保险公司的偿付能力可能会不足，为了继续为客户提供保险服务，保险公司只能通过再保险渠道购买短期补充保险，以应对突发的赔款支出。 但再保险市场并非永远有效，在极端情况下，再保险市场也可能会“枯竭”，此时如果保险公司和客户处于合同条款约定的赔付期间内，则保险公司必须履行赔付义务，即便因此导致保险公司破产，也是不得不为之。
其次，根据《格莱美保险法》，任何涉及人数众多的保单持有人都有权要求出售保单的公司进行清算，即使该公司只是小额欠费。这也是为了防止规模较小的保险公司通过拖延方式处理大额索赔而使自身陷入财务困境。